Фючерс арилжаа сурах
Last updated
Last updated
Та өөрийн бүртгэлтэй хаягаараа нэвтэрч орсны дараа манай биржийн Фючерс арилжааг сонгож орж арилжаа хийх боломжтой
Энэхүү арилжааны хувилбар нь зах зээлийн уналт, өсөлтийг таамаглаж өөрийн хөрөнгийг хурдан өсгөх боломжтой арга хэдий ч арилжааны мэдлэг хангалтгүй бол алдагдал хүлээх боломжтой юм.
Та өөрийн арилжааны мэдлэгийг шалгахыг хүсвэл тусгай тест бөглөж үзээрэй.
1. Арилжааны хослол сонгох
Фючерс арилжаа нь USDT суурилсан болон койнд суурилсан хоёр төрлийн сонголттой байж болно. Манай idax бирж дээр зөвхөн USDT суурилсан арилжаа явагдаж байгаа тул та USDT заавал эзэмшсэн байх шаардлагатай.
2. Хэтэвч цэнэглэх - Available
Хэрвээ таны Фючерс хэтэвч хангалттай хэмжээний хөрөнгө байхгүй бол та өөрийн үндсэн данснаас таталт хийх боломжтой юм. Хэрвээ үндсэн хэтэвч мөн адил үлдэгдэлгүй бол та Орлого хийх эсвэл төгрөгөөр USDT худалдан авч шилжүүлэх боломжтой юм.
3. Фючерс арилжааны төрлийг тохируулан захиалга үүсгэнэ.
Position буюу зах зээлийн позицийг Фючерс арилжаанд оролцогч талуудын хүлээлтээс хамааран хоёр үндсэн тал болгон авч үзнэ.
Long - Тухайн хөрөнгө ирээдүйд үнэ цэнэ нь өснө гэсэн хүлээлттэй худалдан авах тал
Short - Тухайн хөрөнгө ирээдүйд үнэ цэнэ нь буурна гэсэн хүлээлттэй худалдах тал
Жишээ нь: Одоогийн зах зээлийн ханш 5,000USDT бол
Ханш цаашид 5,000USDT-ээс дээш өснө гэсэн хүлээлттэй байгаа бол long захиалга үүсгэж таамаглалын дагуу ханш өсөхөд ашиг олох боломжтой.
Ханш цаашид 5,000USDT-ээс доош унана гэсэн хүлээлттэй байгаа бол short захиалга үүсгэж таамаглалын дагуу ханш унахад та ашиг олох боломжтой.
Таамаглалын эсрэг ханш хөдлөхөд та алдагдал хүлээнэ.
Leverage 1x-125x буюу хөшүүрэг нь арилжаа хийхэд өөрийн таамагласан ашгийг 1-ээс 125 дахин өсгөх боломжтой нэмэлт хөшүүрэг хүссэн хэмжээндээ тохируулж оруулах боломжийг олгож байгаа юм.
Жишээ нь: Таны таамагласан ашиг 500 USDT бол (long/short)
1x leverage ашиглан захиалга өгвөл таны олох ашиг 500USDT
2x leverage ашиглан захиалга өгвөл таны олох ашиг 1,000USDT
125x leverage ашиглан захиалга өгвөл таны олох ашиг 62,500USDT
Таамаглалын эсрэг ханш хөдлөхөд та leverage ашигласан хэмжээгээр алдагдал хүлээнэ.
1x leverage ашиглан захиалга өгвөл таны алдагдал 500USDT
2x leverage ашиглан захиалга өгвөл таны алдагдал 1,000USDT
125x leverage ашиглан захиалга өгвөл таны алдагдал 62,500USDT
Leverage үндсэн зарчим нь та өөрийн хөрөнгийг 1-125 дахин их болгох хөрөнгийг биржийн сангаас зарцуулж арилжаанд орох бөгөөд ашиг олох үед та бүх ашгийг авч алдагдал хүлээх үед та хөшүүрэг ашигласан нийт захиалгын хэмжээнээс алдагдал хүлээж явагддаг.
Хэрвээ BTC/USDT арилжаанд Long арилжаанд 2x leverage-тэй орвол :
1 BTC
5000 USDT
5500 USDT
1000 USDT
Хэрвээ BTC/USDT арилжаанд Short арилжаанд 2x leverage-тэй орвол :
1 BTC
5000 USDT
4500 USDT
1000 USDT
Та зөвхөн Short position буюу зарах захиалга л үүсэх боломжтой.
Та зөвхөн Long position буюу авах захиалга л үүсэх боломжтой.
Хэрвээ та Short position захиалга үүсгэсэн байхдаа Long position захиалга үүсгэвэл захиалгын тоо хэмжээнээс хамаарч хэрхэн өөрчлөгдөх талаар жишээ авч үзье.
Long
1 BTC
Short
2 BTC
Short
1 BTC
Long
1 BTC
Short
0.5 BTC
Long
0.5 BTC
Short
1 BTC
Long
2 BTC
Long
1 BTC
Short
1 BTC
Long
0.5 BTC
Short
0.5 BTC
Long
1 BTC
Short
1 BTC
Close
Close
Таны захиалга short position дээр зарах захиалга үүсгэсэн байсан ч long position дээр авах захиалга зэрэг үүсэж болно.
Анхааруулга:
Position үүссэн тохиолдолд тохиргоог өөрчлөх боломжгүй
Систем анх Hedging mode тохируулсан байна.
Cont. буюу гэрээний хэмжээгээр харах
BTC буюу Биткойны хэмжээгээр харах (хослолоос хамааран койны нэр өөрчлөгдөнө)
BTC/USDT арилжаанд гэрээний тоо болон биткойны хэмжээний харьцаа
1 Cont. = 0.0001 BTC байна.
Захиалга автоматаар хаагдах хугацаа тохируулах буюу таны захиалга хаагдаж, ашиг алдагдал хэрэгжих хугацааг тохируулах юм.
7 цаг
7 өдөр
14 өдөр
30 өдөр
Cross нь захиалгын хэмжээ + фюьчерс хэтэвчний үлдэгдлээр эрсдэл хүлээнэ.
Хэрэв хэрэгжээгүй алдагдал >= хэтэвчний нийт үлдэгдэл байвал:
Liquidate болж таны захиалга хаагдаж, та бүх үлдэгдлээрээ алдагдал хүлээж, зах зээлийн позицоо алдана.
Жишээ нь: Таны Фючерс хэтэвч 10,000USDT үлдэгдэлтэй байхад та 5,000USDT-гээр захиалга өгч таны арилжааны алдагдал 10,000USDT хүрэхэд таны захиалга liquidate болно. Таны Фючерс хэтэвчний үлдэгдэл 0USDT болно.
Isolated нь захиалгын хэмжээгээр эрсдэл хүлээнэ.
Хэрэв хэрэгжээгүй алдагдал >= захиалгын хэмжээ байвал:
Liquidate болж таны захиалга хаагдаж, та захиалгын хэмжээгээр алдагдал хүлээж, зах зээлийн позицоо алдана.
Хэрвээ та өндөр Leverage бүхий арилжаа хийх гэж байгаа бол өөрийн алдагдлыг хязгаарлаж өгснөөр таныг эрсдэлээс тодорхой хувиар хамгаалж өгч байгаа юм.
Жишээ нь: Таны Фючерс хэтэвч 10,000USDT үлдэгдэлтэй байхад та 5,000USDT-гээр захиалга өгч таны арилжааны алдагдал 5,000USDT хүрэхэд таны захиалга liquidate болно. Таны Фючерс хэтэвчний үлдэгдэл 5,000USDT болно.
Total balance буюу нийт үлдэгдэл = Cross balance + Isolated balance + Frozen balance
Cross balance нь cross орсон захиалга liquidate болох үед алдагдал хүлээх нийт үлдэгдэл бөгөөд Фючерс хэтэвчийг цэнэглэх үед автоматаар нэмэгдэнэ.
Isolated balance нь isolated орсон захиалга liquidate болох үед алдагдал хүлээх нийт үлдэгдэл бөгөөд isolated захиалга үүсгэх үед автоматаар нэмэгдэнэ.
Frozen balance нь зах зээлд позиц үүсгээгүй нээлттэй захиалгын хэмжээ юм.
Maker нь зах зээлд шинээр захиалга үүсгэж байгаа тал байна. Энэ нь зах зээлийн позицоос үл хамааран зах зээлд нээлттэй захиалга үүсгэж оролцоно. Захиалга шинээр үүсгэх нь :
Market захиалга үүсгэж болохгүй. Limit захиалгаар ханш тохируулан үүсгэнэ.
Захиалга Order book дээр үүснэ.
Захиалга зах зээлд нээлттэй позиц үүсэх хүртэл хүлээгдэнэ.
Зах зээлд шинээр захиалга үүсгэх нь зах зээлийн хэмжээг нэмэгдүүлж байгаа тул биржийн урамшуулал болгож шимтгэл бага төлнө.
Taker нь зах зээлд бэлэн байгаа захиалга дээр захиалга үүсгэж байгаа тал. Энэ нь зах зээлийн позицоос үл хамааран зах зээлийн хамгийн сайн ханшийг тохируулан захиалга үүсгэж оролцоно. Захиалга шууд үүсгэх нь:
Market захиалга үүсгэж болно. Лимит захиалгаар тохируулсан ханш зөрүүтэй бол захиалга хүлээгдэж болно.
Захиалга шууд позиц үүснэ. Order book дээр шинээр захиалга үүсэхгүй.
Захиалга хүлээгдэхгүй тул түргэн арилжаа хийх боломжтой.
Maker үүсгэсэн захиалга дээр захиалга үүсгэж байгаа тул урамшуулал авахгүй.
Лимит захиалга нь худалдан авах тал өөрийн худалдан авах боломжтой хамгийн дээд үнийг, худалдах тал өөрийн худалдах боломжтой хамгийн доод үнийг тохируулан захиалга үүсгэх боломжтой хувилбар юм. Хэрвээ захиалгын тохируулсан ханш нь зах зээлийн ханшаас зөрүүтэй тохиолдолд таны захиалга хүлээлтэд орох бөгөөд зах зээлийн позиц үүсэхгүй юм.
BBO(Best Bid Offer) захиалга - Зах зээлийн хамгийн сайн үнийг сонгох буюу хамгийн сүүлийн захиалгын дундаж ханшийг сонгож захиалга өгөх сонголт юм. Ханш тохируулж захиалга өгөх нь зах зээлийн ханшаас зөрүүтэй үед захиалга удаан хүлээгддэг тул энэхүү сонголт нь таны ханш тохируулах үйлдлийг илүү хялбар болгож өгнө.
Optimal 5 price - Хамгийн сүүлийн 5 захиалгын дундаж ханш
Optimal 10 price - Хамгийн сүүлийн 10 захиалгын дундаж ханш
Маркет захиалга нь худалдан авах, худалдах тал зах зээлийн ханш буюу хамгийн сүүлд биелж байгаа захиалгын үнэ дээр хүссэн тоо хэмжээгээр захиалга үүсгэх боломжтой хувилбар юм. Хэрвээ та маркет захиалга үүсгэвэл таны захиалга шууд позиц үүсэх ч өндөр дүнтэй захиалга нь дарааллын өмнө байвал зах зээлд нөлөөлөл үүсгэж болохыг анхаарна уу.
Stop Limit захиалга нь худалдан авах, худалдах тал захиалга нээх ханшийг тохируулж захиалга үүсгэх, trigger price буюу зах зээлийн ханшийг тохируулан захиалга үүсгэх боломжтой хувилбар юм.
Trigger price нь урьдчилан тохируулсан ханш гэж ойлгож болно. Анх захиалга үүсгэх эсвэл позиц үүссэн үед нэмэлтээр тохируулж болдог юм.
-PO: "Post Only", Таны захиалга зах зээлд нээлттэй захиалга үүсгэнэ (maker байх) эсвэл шууд цуцална.
Таны захиалга зах зээлд позиц үүсээгүй үед open orders хэсэгт харагдаж, цуцлах боломжтой байна, эсвэл шууд цуцлагдаж order history үүснэ.
-IOC: "Immediate or Cancel", Таны захиалга позиц үүсэх боломжтой хэмжээнд шууд биелнэ, үлдсэн хэсгийг цуцална.
Таны захиалга зах зээлд позиц үүснэ, эсвэл order history үүснэ.
-FOK: " (Fill or Kill)", Таны захиалга бүхэлдээ позиц үүснэ, эсвэл шууд цуцална.
Таны захиалга зах зээлд позиц үүснэ, эсвэл order history үүснэ.
PNL буюу ашиг болон алдагдлын хэмжээг илэрхийлнэ.
Хэрэгжээгүй ашиг, алдагдлын хэмжээ буюу зах зээлийн хамгийн сүүлийн үнэ эсвэл mark price дээр суурилан тооцоолсон ашиг болон алдагдал юм.
Хэрвээ эерэг(+) утгатай байвал ашиг, сөрөг(-) утгатай байвал алдагдал харуулж байна.
Хэрэгжсэн ашиг, алдагдлын хэмжээ нь захиалгын нээлт болон хаалтын ханшид суурилан тооцсон ашиг алдагдал бөгөөд зөвхөн хаагдсан захиалгад үүснэ.
Зардал, өгөөжийн тооцоолол хийгдсэн буюу transaction fee, funding fee, open position settled, realized PNL зэргийг тооцоолсон эцсийн ашиг болон алдагдал юм.
Захиалга хаах үеийн transaction fee энэхүү тооцоололд ороогүй болно.
Позиц үүсгэхэд болон хаахад авч байгаа бөгөөд захиалгын хэмжээнээс тогтмол хувиар төлөх шимтгэл юм.
Позиц үүссэн хэрэглэгчид бие биедээ төлөх шимтгэл бөгөөд 8 цаг тутам тооцоологдож шилжүүлэг хийгдэж байдаг шимтгэл юм. Хэрвээ тооцоолох цагаас өмнө захиалга хаагдсан бол энэхүү шимтгэл нь тооцогдохгүй юм.
Хэрвээ Funding rate эерэг(+) утгатай байвал:
Long position үүсгэсэн хэрэглэгч шимтгэлийн зардал төлнө
Short position үүсгэсэн хэрэглэгч шимтгэлийн орлого цуглуулна
Хэрвээ Funding rate сөрөг(-) утгатай байвал:
Short position үүсгэсэн хэрэглэгч шимтгэлийн зардал төлнө
Long position үүсгэсэн хэрэглэгч шимтгэлийн орлого цуглуулна
Long + Short position үүсгэсэн хэрэглэгч шимтгэлийн орлого цуглуулна
Funding нь хэрэглэгч хоорондын хуримтлалын нэг бүтээгдэхүүн юм. Дэлгэрэнгүй унших
ROI нь хөрөнгө оруулалтын өгөөж буюу таны цэвэр ашиг, алдагдлын харьцаа үзүүлэлт юм.
ROI = (Current value - Total cost)/Total cost = Net profit/Net cost
Current value - Одоогийн үнэ цэн
Total cost - Нийт зардал
Net profit - Цэвэр ашиг
Net cost - Цэвэр зардал
Жишээ нь: Ханш 10 доллар байхад 100 АрдКойн 1,000 Доллароор худалдаж авсан.
Хэрвээ АрдКойн одоо 19 доллар гэж үзвэл ROI = (19-10)/10 = 0.9 буюу 90 хувийн хөрөнгө оруулалтын өгөөжтэй гэж тооцоологдоно.
Margin balance
Liquidate буюу таны зах зээлд үүссэн позиц хаагдах үйл явц нь таны оруулсан хэтэвчний үлдэгдэл таны алдагдалыг нөхөж хүрэхгүй болсон үед тохиолдоно.
Liquidation ерөнхий зарчим нь өндөр leverage ашиглан арилжаа хийж байгаа арилжаачдыг нөхөж чадахгүй алдагдал хүлээх буюу хасах үлдэгдэлтэй болохоос сэргийлж биржийн хэрэгжүүлж байгаа эрсдэлийн удирдлагын тогтолцоо юм.
Жишээ нь: Та 10,000USDT ханш дээр 10x leverage-тэй 1BTC Long захиалга үүсгэсэн гэж тооцвол:
Ханш 9,000USDT хүрэхэд таны алдагдал 1,000*10x үржигдэж таны анх оруулсан 10,000USDT алдагдал болж таны захиалга цуцлагдана.
Хэрвээ та одоогийн позицоо алдахыг хүсэхгүй байвал тухайн позиц дээр оруулсан хөрөнгийн хэмжээг нэмж хийж болно.
Liquidate болохоос хамгаалахын тулд дараах үйлдлүүдийг хийж болно
Та өөрийн positions дээрх margin ratio хэсгийг тогтмол шалгаж, эрсдэлийг хянаж байх хэрэгтэй.
Хэрвээ маржин харьцаа 100 хувьтай ойрхон байвал таны захиалга liquidate болох эрсдэл өндөр байгааг харуулна.
Маржин харьцаа нь таны маржин үлдэгдэлд суурилан тооцогдож тухайн тооцоололд Liquidation price буюу Liquidate болох mark ханшийг мөн тооцоолж харуулна.
Хэрвээ та маржин үлдэгдлийг нэмэгдүүлж Liquidate price холдуулж позицоо алдахаас хамгаалахыг хүсвэл:
Cross mode дээр захиалга үүсгэсэн бол Фючерс хэтэвчийг цэнэглэнэ
Isolated mode дээр захиалга үүсгэсэн бол маржин үлдэгдэл нэмэгдүүлнэ
Та өөрийн алдагдлыг хязгаарлаж захиалга хаагдах ханшийг тохируулж өгч болдог энэ нь таны таамагласан ханш өөр тийш хөдлөхөд алдагдал хүлээгээд зогсох цэгийг тавьж өгч байгаа юм.
Ингэснээр та алдагдал хүлээж байгаа позицоос эрт гарч liquidate болохоос хамгаалж чадна.
Захиалга болон арилжааны мэдээллийг нээлттэй шалгах боломжтой юм.
Фючерс арилжааны хуудасны доод хэсэгт байрлах түүхүүд дээр таны positions, open orders, Trigger orders, order history, transaction history, trade history зэрэг түүхүүд харагдах бөгөөд тайлбарыг доор оруулж байна.
Таны зах зээлд позиц үүссэн захиалга энэхүү хэсэгт харагдана.
Symbol - Хослол болон ашигласан leverage мэдээллийг харуулна.
Size - Захиалгын хэмжээ cont.(гэрээний хэмжээ) эсвэл BTC (койн) харуулна.
Entry price - Захиалга үүсгэсэн ханш
Mark price - Яг одоогийн зах зээлийн сүүлийн ханш, Зах зээлийн сүүлийн 60 минутад биелсэн захиалгын ханш, биржүүдийн дундажласан ханш г.м дундаж ханш байна. Дэлгэрэнгүй унших
Liquidation price - Позиц хаагдаж, алдагдал хүлээх дээд хэмжээнд хүрэх хамгийн дээд/доод ханш (Liquidate болох Mark price)
Margin ratio - The ratio of the secured assets of this position to the value of the position. When the margin rate <= maintenance margin rate + taker rate for liquidation, the position will be forced to liquidate.
Margin - Таны алдагдал хүлээх боломжит дээд хэмжээ буюу хэтэвчний үлдэгдэл
Unrealized PNL (ROI) - Хэрэгжээгүй ашиг, алдагдлын хэмжээ буюу зах зээлийн хамгийн сүүлийн үнэ эсвэл mark price дээр суурилан тооцоолсон ашиг болон алдагдал (хөрөнгийн өгөөж)
Settled PNL - Зардал, өгөөжийг тооцоолсон эцсийн ашиг болон алдагдал юм.
Quick close - Позиц хаах үйлдэл хийх цонх
Market - зах зээлийн ханшаар хаах
Limit - тохируулсан ханшаар хаах
TP/SL Take profit/Stop loss - Хэрэгжээгүй ашиг, алдагдлыг хаах ханшийг тохируулах буюу ашиг, алдагдлын дээд хэмжээг тохируулах үйлдэл хийх товч. Дэлгэрэнгүй унших
Нээлттэй захиалга буюу зах зээлд позиц үүсээгүй захиалга. Биелээгүй хэсгийг цуцлах боломжтой бөгөөд шимтгэл тооцоогүй захиалгын мэдээлэл харагдана. Одоогийн захиалгын төлөв харуулж байгаа тул цуцлах боломжтой.
Захиалга байрших дээд, доод ханш болон захиалга хаах дээд, доод ханшийг тохируулж оруулсан захиалгын мэдээлэл харагдана. Одоогийн захиалгын төлөв харуулж байгаа тул цуцлах боломжтой.
Захиалгын түүх хэсэгт захиалгын биелсэн болон биелээгүй бүх захиалгын түүх харагдах юм.
Type - Захиалгын төрөл
Side - Захиалгын позиц
Size - Захиалгын хэмжээ
Filled - Биелсэн захиалгын хэмжээ буюу позиц үүссэн захиалгын хэмжээ
Avg. Price - Дундаж ханш
PNL - Realized PNL буюу хэрэгжсэн ашиг, алдагдал
Fee - Шимтгэл
TP/SL - Ашиг, алдагдал хязгаарлалт
Status - Захиалга хаагдсан төлөв
Позиц үүссэн буюу зах зээлд позиц үүссэн захиалгын түүхийг харуулна. Захиалгын түүхийн нэгэн адил энэ хэсэг нь арилжааны цаг, захиалгын төрөл, захиалгын хэмжээ, ханш, захиалгын төрөл зэрэг захиалгын бүх мэдээллийг харуулна.
Гүйлгээний түүх нь Фючерс хэтэвчний үлдэгдлийн өөрчлөлтийн дараах мэдээллийг харуулна.
Realized PNL - Хэрэгжсаэн ашиг, алдагдлын хэмжээ
Fee - Шимтгэл
Funding fee
PNL - тухайн позиц ашиг, алдагдал
